近日，銀保監(jiān)會(huì)、人民銀行對(duì)外發(fā)布《關(guān)于規(guī)范商業(yè)銀行通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)開(kāi)展個(gè)人存款業(yè)務(wù)有關(guān)事項(xiàng)的通知》(以下簡(jiǎn)稱(chēng)《通知》)，叫停商業(yè)銀行通過(guò)非自營(yíng)網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)開(kāi)展定期存款業(yè)務(wù)的規(guī)定成為最大看點(diǎn)。多數(shù)受訪專(zhuān)家表示，雖早有預(yù)期，但較此前市場(chǎng)預(yù)期更為嚴(yán)格。

從銀行業(yè)整體來(lái)看，《通知》無(wú)疑有助于補(bǔ)齊制度短板、防范金融風(fēng)險(xiǎn)、引導(dǎo)銀行負(fù)債成本的下行，繼而為讓利實(shí)體經(jīng)濟(jì)騰挪空間。而中小銀行特別是攬儲(chǔ)壓力較大的中小銀行，作為受《通知》影響最為顯著的主體，則面臨著負(fù)債端管理舊有模式的顛覆和新模式的構(gòu)建。

“精細(xì)化客戶(hù)管理、拓展自營(yíng)渠道、創(chuàng)新存款產(chǎn)品、轉(zhuǎn)變發(fā)展策略將是中小銀行重要的‘自救’方式。”中國(guó)銀行研究院博士后鄭忱陽(yáng)在接受《金融時(shí)報(bào)》記者采訪時(shí)表示。此外，結(jié)合近期互聯(lián)網(wǎng)貸款、互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)產(chǎn)品、公募基金、互聯(lián)網(wǎng)存款以及理財(cái)產(chǎn)品等一系列金融產(chǎn)品銷(xiāo)售端政策信息的陸續(xù)釋放，關(guān)于銀行自身“獨(dú)立性”的探討漸趨熱烈。

值得關(guān)注的“兩個(gè)限定”

實(shí)際上，市場(chǎng)對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品規(guī)范措施的出臺(tái)早有預(yù)期。2020年11月和12月，央行金融穩(wěn)定局多次發(fā)聲，提及互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)存款業(yè)務(wù)的相關(guān)問(wèn)題及風(fēng)險(xiǎn)隱患，此后，支付寶迅速反應(yīng)，主動(dòng)率先下架互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品，隨之，度小滿(mǎn)金融、京東金融、騰訊理財(cái)通、滴滴金融等多家互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)接連對(duì)新用戶(hù)下架相關(guān)存款產(chǎn)品。

“總體來(lái)看，《通知》較為嚴(yán)格，一是將商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)定期存款業(yè)務(wù)嚴(yán)格限定于自營(yíng)網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)；二是要求地方性銀行開(kāi)展互聯(lián)網(wǎng)存款業(yè)務(wù)應(yīng)立足于服務(wù)已設(shè)立機(jī)構(gòu)所在區(qū)域的客戶(hù)。”招聯(lián)金融首席研究員董希淼認(rèn)為。

這兩點(diǎn)也是多位受訪專(zhuān)家最為關(guān)注的。自營(yíng)網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)，是指商業(yè)銀行根據(jù)業(yè)務(wù)需要，依法設(shè)立的獨(dú)立運(yùn)營(yíng)、享有完整數(shù)據(jù)權(quán)限的網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)。目前來(lái)看，主要有官網(wǎng)、手機(jī)銀行、微信公眾號(hào)、微信小程序等。

鄭忱陽(yáng)表示，《通知》對(duì)自營(yíng)渠道建設(shè)完善、客戶(hù)資源豐富的大型銀行及股份制銀行來(lái)說(shuō)影響不大，主要受影響的是自營(yíng)平臺(tái)比較薄弱、吸儲(chǔ)渠道不暢通的中小銀行。“通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)‘拉存款’的渠道受阻，對(duì)于缺乏負(fù)債渠道的中小銀行來(lái)說(shuō)將面臨一定壓力。”民銀智庫(kù)高級(jí)研究員應(yīng)習(xí)文對(duì)《金融時(shí)報(bào)》記者表示。

值得一提的是，上述兩條嚴(yán)格規(guī)定均有“例外情況”，一是《通知》明確，商業(yè)銀行與非自營(yíng)網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)通過(guò)開(kāi)立Ⅱ類(lèi)賬戶(hù)充值，為社會(huì)公眾購(gòu)買(mǎi)服務(wù)、提供消費(fèi)便利的業(yè)務(wù)不受影響；二是無(wú)實(shí)體經(jīng)營(yíng)網(wǎng)點(diǎn)、業(yè)務(wù)主要在線上開(kāi)展、符合銀保監(jiān)會(huì)規(guī)定條件的銀行在服務(wù)區(qū)域方面具有一定的“豁免權(quán)”。專(zhuān)家認(rèn)為，這是監(jiān)管機(jī)構(gòu)全面考慮、差異化規(guī)范的體現(xiàn)。

銀行必須提升自身獨(dú)立性

至于《通知》可能產(chǎn)生的影響，業(yè)內(nèi)人士表示，從利率方面看，過(guò)去一些互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品定價(jià)超出存款自律機(jī)制上限，導(dǎo)致銀行存款成本相對(duì)較高，《通知》的落實(shí)將引導(dǎo)銀行負(fù)債端成本下降，進(jìn)而傳導(dǎo)至資產(chǎn)端，更好地讓利實(shí)體；從風(fēng)險(xiǎn)方面看，也將有效防范中小銀行跨區(qū)域經(jīng)營(yíng)導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)外溢。

專(zhuān)家認(rèn)為，《通知》的發(fā)布，意味著商業(yè)銀行必須提升自身的獨(dú)立性。有兩個(gè)趨勢(shì)值得特別關(guān)注，要么“回歸傳統(tǒng)”，要么“開(kāi)拓創(chuàng)新”。

“回歸傳統(tǒng)”意味著，地方性銀行的存款拓展路徑可能需要重新回歸傳統(tǒng)。寧波銀行的實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)是一個(gè)可資借鑒的做法。寧波銀行相繼提出“211”工程和“123”客戶(hù)覆蓋率計(jì)劃等具體量化要求，實(shí)際上正是該行本地化經(jīng)營(yíng)理念的具體體現(xiàn)。其中，“211”工程是計(jì)劃在2018年至2020年期間，實(shí)現(xiàn)每家支行服務(wù)2萬(wàn)戶(hù)個(gè)人銀行客戶(hù)、1000戶(hù)零售公司客戶(hù)、100戶(hù)公司銀行客戶(hù)；“123”客戶(hù)覆蓋率計(jì)劃則指計(jì)劃在3年至5年的時(shí)間里，實(shí)現(xiàn)每家分行個(gè)人銀行實(shí)現(xiàn)本地戶(hù)籍人口數(shù)10%覆蓋、零售公司實(shí)現(xiàn)小微企業(yè)目標(biāo)客戶(hù)20%覆蓋、公司銀行實(shí)現(xiàn)規(guī)模以上企業(yè)客戶(hù)30%覆蓋。雖然寧波銀行拓展客戶(hù)的傳統(tǒng)做法看起來(lái)比較“笨拙”，但對(duì)I類(lèi)戶(hù)的拓展卓有成效，或可借鑒。

“開(kāi)拓創(chuàng)新”意味著，直銷(xiāo)銀行的重要性進(jìn)一步提升。專(zhuān)家認(rèn)為，除上述傳統(tǒng)路徑外，直銷(xiāo)銀行在幫助地方性銀行拓展存款以及銷(xiāo)售金融產(chǎn)品方面的重要性也將會(huì)有明顯提升。某種程度上來(lái)講，監(jiān)管部門(mén)并非禁止商業(yè)銀行通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)開(kāi)展業(yè)務(wù)，而是限制其對(duì)第三方互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)的依賴(lài)，因此對(duì)于商業(yè)銀行自己搭建的包括直銷(xiāo)銀行在內(nèi)的自營(yíng)互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)，政策層面應(yīng)該是鼓勵(lì)的。

中小銀行負(fù)債端管理趨向精細(xì)化

“下一步，應(yīng)有保有壓，疏堵結(jié)合，著力拓寬中小銀行負(fù)債渠道和來(lái)源。”董希淼表示，為緩解負(fù)債來(lái)源單一等問(wèn)題，應(yīng)進(jìn)一步完善相關(guān)制度，使更多中小銀行盡快進(jìn)入同業(yè)拆借市場(chǎng)開(kāi)展流動(dòng)性管理或通過(guò)發(fā)行金融債獲得資金來(lái)源。同時(shí)，應(yīng)進(jìn)一步深化存款利率市場(chǎng)化，實(shí)施差別化政策，在市場(chǎng)利率定價(jià)自律機(jī)制之下，允許中小銀行采取更有彈性的存款利率浮動(dòng)空間。

“客戶(hù)資源決定了中小銀行的負(fù)債端競(jìng)爭(zhēng)力，中小銀行維系客戶(hù)將從‘抓大放小’粗放式管理模式向‘分層分級(jí)’精細(xì)化管理模式轉(zhuǎn)變，聚焦區(qū)域目標(biāo)客戶(hù)，提高金融服務(wù)的質(zhì)效。”鄭忱陽(yáng)預(yù)計(jì)，下一步，中小銀行會(huì)將發(fā)力重心集中在拓展“線上+線下”自營(yíng)渠道上，利用手機(jī)銀行App、微信小程序、抖音短視頻等渠道加強(qiáng)社交功能，增加客戶(hù)流量，強(qiáng)化裂變式營(yíng)銷(xiāo)，向線上自營(yíng)渠道引流，同時(shí)，通過(guò)優(yōu)化調(diào)整網(wǎng)點(diǎn)布局、推進(jìn)網(wǎng)點(diǎn)智慧化轉(zhuǎn)型等方式提高線下實(shí)體網(wǎng)點(diǎn)拓客能力。

此外，創(chuàng)新存款產(chǎn)品是緩解中小銀行攬儲(chǔ)壓力的“利器”，借助政務(wù)、校園、銀發(fā)等金融場(chǎng)景建設(shè)，立足本地區(qū)域的發(fā)展特色，持續(xù)加強(qiáng)產(chǎn)品創(chuàng)新、提升用戶(hù)體驗(yàn)。“中小銀行轉(zhuǎn)變發(fā)展戰(zhàn)略是大勢(shì)所趨，合理運(yùn)用靈活的體制機(jī)制和本地化區(qū)域優(yōu)勢(shì)，摒棄‘擴(kuò)地域、重規(guī)模’大而全的發(fā)展思路，追求‘差異化、輕資本’小而美的成長(zhǎng)路線是提升競(jìng)爭(zhēng)力的根本。”鄭忱陽(yáng)表示。